昨日股市與股指期貨受上周五外盤大漲的影響跳空高開，主力合約IF1009于股市開盤升水即接近20個點(diǎn)，其余各個合約的基差亦顯著擴(kuò)大。

　　大盤經(jīng)過上午10點(diǎn)30分前在開盤價附近的窄幅震蕩后放量上攻，期指各合約的基差隨之繼續(xù)擴(kuò)大，IF1009的基差擴(kuò)大至25點(diǎn)以上，并在11點(diǎn)16分奪得期現(xiàn)套利年化收益率峰值9.96%，創(chuàng)下近期的套利年化收益最高水平。

　　午后大盤在上午的收盤價附近窄幅震蕩，期指各合約基差逐漸收窄，IF1009一度走入無套利區(qū)間中。昨日全天180ETF出現(xiàn)放量，顯示有不少套利者于大基差時點(diǎn)開倉，但總量不多。遠(yuǎn)月合約IF1012與IF1103的套利收益仍有明顯背離，IF1012全天幾乎都存在1%以上的期現(xiàn)套利年化收益，但 IF1103的套利年化收益卻鮮有超越1%的情況出現(xiàn)。

　　從收盤后中金所公布的持倉統(tǒng)計(jì)表來看，昨日主力空單加倉明顯，除了逢高拋空的短線交易者，另有一部分應(yīng)由套利者所貢獻(xiàn)，投資者不宜根據(jù)這個統(tǒng)計(jì)表而過分看空期指。

　　昨日各期指合約大致同幅漲跌，出現(xiàn)一定的跨期套利機(jī)會。IF1010與IF1009的價差在8到14點(diǎn)之間波動，最遠(yuǎn)月合約IF1103與IF1009 的價差回落至65點(diǎn)附近?？缙谔桌呷钥稍诮谟贗F1010與IF1009價差小于10點(diǎn)的時候開出賣IF1009買IF1010的倉位，待其回至均衡價差后平倉。